【摘要】：隨著經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)變經(jīng)濟發(fā)展方式逐步成為我國經(jīng)濟改革與運行的主要路徑,證券公司的經(jīng)營環(huán)境正面臨著新一輪變革。市場化競爭壓力的加劇、證券業(yè)牌照管制的松綁,以及客戶需求多樣化等諸多因素的影響迫使券商以通道業(yè)務為主的傳統(tǒng)經(jīng)紀業(yè)務模式難以為繼。從理論上講,對證券公司剛剛起步的財富管理業(yè)務的研究是對證券投資產(chǎn)品的設計與營銷理論體系的補充和發(fā)展。從現(xiàn)實意義來說,研究財富管理業(yè)務對證券公司重構(gòu)營業(yè)平臺、挖掘產(chǎn)品潛力、提升資產(chǎn)效能具有重要的指導作用。 盡管財富管理業(yè)務在國內(nèi)處于剛剛起步階段,但是對于以資本和投資服務為導向的證券公司則應抓住資本與金融創(chuàng)新的“時間窗口”,加大向市場財富管理業(yè)務轉(zhuǎn)變的力度。本文以國泰君安證券公司財富管理業(yè)務為研究對象,從財富管理業(yè)務的基本理論開始,通過對國外證券行業(yè)的財富管理案例分析,探索證券公司財富管理業(yè)務的管理模式,研究發(fā)現(xiàn)：在體量上,證券公司普遍存在資產(chǎn)規(guī)模小,盈利水平低,成長性差和抗周期性弱等問題,對金融體系的整體影響相對于銀行業(yè)來講比較有限；在產(chǎn)品服務上,目前證券公司總體上新產(chǎn)品專業(yè)水平不高,服務范圍和業(yè)務種類有限,產(chǎn)品創(chuàng)新能力不足。本文認為作為證券公司新單元新產(chǎn)品的財富管理業(yè)務應該從制度創(chuàng)新與組織機構(gòu)的優(yōu)化著手,設計切合市場需求的財富管理業(yè)務運營路徑；在投資組合和產(chǎn)品服務上創(chuàng)新觀念和方法,不斷優(yōu)化財富管理業(yè)務操作策略；通過從銀行渠道、互聯(lián)網(wǎng)金融、輕型網(wǎng)點及品牌建設等方面進行渠道網(wǎng)絡布局,構(gòu)架財富管理業(yè)務合作平臺,確保財富管理業(yè)務有序多元化的發(fā)展,形成國泰君安證券有特色、差異化的財富管理業(yè)務競爭體系。
【學位授予單位】：西南交通大學
【學位級別】：碩士
【學位授予年份】：2013
【分類號】：F832.39
【圖文】：

銀行系統(tǒng)資產(chǎn)占了半壁江山，而證券公司在金融體系中總體比例較小，證券化率相對較低，如圖3-1所示，我國的金融系統(tǒng)風險主要集中在銀行體系之中，其主要原因是因為融資結(jié)構(gòu)失衡，對我國金融資源的有效配置非常不利，同時也限制了中小企業(yè)的融資渠道。

業(yè)務都是周期敏感型業(yè)務，靠天吃飯，與證券市場的波動具有非常密切的聯(lián)系，券商的經(jīng)營狀況因此面臨非常大的系統(tǒng)性風險。如圖3-2所示：證券符激凈收入結(jié)變化12006-:2013E，億元】洋論 mg傳統(tǒng)此務?￡.斯仍^^ h_降i?勢?傳統(tǒng)務受經(jīng)濟放緩*股di■h漟mmmM.弁且短.明內(nèi)su,? 勢P^J ?~T}\0設務下滑揫為明城.mr^htsl 1=^74 赴務短|!增乎緩，資贊收務I as7j j aay i 加口 fMmmmM ii _7。聞r士，1 wBi -^d JH- "2t9| ■■ ?貧P瘴駃“T'擲分贊率}^取.■■■ HM zm yl^Z m-t-irnHmmmm.還無法.吸mi mm Hil 艦研 ? h前}艦靴務大多

本文編號：2770513