本文關鍵詞：利率市場化改革、非利息收入與銀行績效，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：中國的利率市場化改革自2004年放開存款利率下限和貸款利率上限以來,逐步壓縮存貸款基準利差的利率政策成為推動改革的主要方式。官方基準利差的不斷收縮,對中國銀行業(yè)傳統(tǒng)的存貸款業(yè)務造成了顯著沖擊,也對商業(yè)銀行的經營模式帶來質的改變。許多商業(yè)銀行為在日益激烈的競爭中保持有利地位,將大力發(fā)展非利息收入作為新的發(fā)展戰(zhàn)略。但是非利息收入與傳統(tǒng)的凈利息收入之間存在著錯綜復雜的關系,二者的組合搭配又對商業(yè)銀行整體的收益和風險構成未知的影響,這些問題在研究中尚未得到很好的解釋。為此,文章以利率市場化改革為背景,在對國內外的相關研究進行梳理分析的基礎上,構建符合中國現階段實際情況的凈利差決定模型,探討了利率市場化改革和其他相關因素對凈利差的影響；進而又將凈利息收入與非利息收入相結合,構建投資組合模型,綜合探討二者對銀行風險調整收益的影響,并得出最優(yōu)比重。在實證部分,文章利用中國163家商業(yè)銀行2007—2013年的相關財務數據和監(jiān)管指標,以凈利差決定模型的結論為基礎,創(chuàng)造性地加入代表利率市場化改革的政策虛擬變量和非利息收入占比變量,構建面板數據模型,對非利息收入與凈利差的關系進行分析；隨后以投資組合模型為指導,構建計量模型,分析非利息收入和凈利息收入對銀行盈利和風險的影響。最終結果顯示,利率市場化改革顯著降低了商業(yè)銀行的凈利差,也改變了其決定因素的構成,在降低商業(yè)銀行總體盈利水平的同時提高了經營風險；發(fā)展非利息收入有利于緩解利率市場化改革對凈利差乃至銀行整體盈利水平的沖擊,同時也能夠降低銀行盈利的波動性,但這僅局限于政策作用期內,且作用都是有限的；非利息收入占比與凈利差呈反向變動關系的同時,其占比的提高有利于提高商業(yè)銀行的總體績效水平,但它又具有很高的波動性,使商業(yè)銀行的整體績效面臨更高的風險；利率市場化改革完成后,存貸款業(yè)務的風險水平會上升,凈利差的風險特征會發(fā)生改變,凈利息收入的波動會有所增大。在這種情況下,如果將凈利息收入與非利息收入的組合向最優(yōu)比例發(fā)展,將很好的實現風險分散,也將使中國的商業(yè)銀行獲得最優(yōu)的風險收益權衡。中國的商業(yè)銀行應著力提高利率風險和信用風險的管理水平,以加強在存貸款市場上的競爭能力,進而在注重風險管理的前提下,進行金融創(chuàng)新,著力提高非利息收入占比。最終,在掙利息收入和非利息收入都得到良好發(fā)展的基礎上,努力實現二者的最優(yōu)搭配比例,以獲得最優(yōu)的風險收益權衡。
【關鍵詞】：利率市場化 凈利差 非利息收入 銀行績效
【學位授予單位】：山東大學
【學位級別】：碩士
【學位授予年份】：2015
【分類號】：F832.5;F832.2
【目錄】：

• 中文摘要8-10
• ABSTRACT10-12
• 第一章 導論12-18
• 1.1 選題背景與研究意義12-15
• 1.1.1 選題背景12-13
• 1.1.2 概念界定13-14
• 1.1.3 研究意義14-15
• 1.2 研究方法和論文結構15-17
• 1.2.1 研究方法15
• 1.2.2 研究路線15-16
• 1.2.3 文章結構16-17
• 1.3 創(chuàng)新與不足17-18
• 1.3.1 創(chuàng)新點17
• 1.3.2 論文的不足之處17-18
• 第二章 文獻綜述18-28
• 2.1 利率市場化改革與凈利差18-22
• 2.1.1 凈利差決定理論的發(fā)展18-20
• 2.1.2 利率市場化改革對凈利差的影響20-22
• 2.2 非利息收入與凈利息收入22-25
• 2.2.1 發(fā)展非利息收入的相關理論22-23
• 2.2.2 非利息收入與凈利息收入23-25
• 2.3 非利息收入與銀行績效25-28
• 第三章 凈利差、非利息收入與銀行績效的理論分析28-44
• 3.1 利率市場化下銀行凈利差的決定——一個交易者模型28-41
• 3.1.1 凈利差決定模型的總體假設28-30
• 3.1.2 改革完成前的凈利差構成30-37
• 3.1.3 改革完成后的凈利差模型37-41
• 3.2 凈利息收入與非利息收入——一個投資組合模型41-44
• 第四章 非利息收入與銀行凈利差的實證分析44-59
• 4.1 樣本選取與數據來源44-45
• 4.2 變量選擇與模型設計45-49
• 4.3 實證分析49-57
• 4.3.1 描述性統(tǒng)計分析49-51
• 4.3.2 回歸結果分析51-57
• 4.4 本章總結57-59
• 第五章 非利息收入與銀行總體績效的實證分析59-69
• 5.1 變量選取與模型設計60-63
• 5.2 實證分析63-68
• 5.2.1 描述性統(tǒng)計分析63-64
• 5.2.2 回歸結果分析64-68
• 5.3 本章總結68-69
• 第六章 研究結論與政策建議69-73
• 6.1 研究結論69-71
• 6.2 政策建議71-73
• 附錄73-75
• 參考文獻75-78
• 致謝78-79
• 攻讀學位期間發(fā)表的學術論文79-80
• 學位論文評閱及答辯情況表80

【參考文獻】

中國期刊全文數據庫 前6條

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中國碩士學位論文全文數據庫 前1條

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  本文關鍵詞：利率市場化改革、非利息收入與銀行績效，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

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本文編號：307235