自1998年3月27日首次設立開元、金泰兩只封閉式基金以來,我國證券投資基金業(yè)得到了快速發(fā)展。2001年9月11日,第一只開放式基金“華安創(chuàng)新”設立以后,中國基金業(yè)發(fā)展更是進入一個全新的發(fā)展階段,開放式基金逐漸替代封閉式基金,成為國內主流基金品種。經過10年的發(fā)展,截止2011年12月底,從資產凈值上統(tǒng)計,我國開放式基金的資產總凈值達20693.45億元,約占國內證券投資基金資產總凈值的94.41%；在數(shù)量上統(tǒng)計,我國開放式基金總計964只,約占國內證券投資基金總量的89.34%。開放式基金現(xiàn)已發(fā)展成為我國基金業(yè)的主力軍,在我國證券行業(yè)中占據著重要的地位,其影響力不言而喻。隨著開放式基金的迅速發(fā)展,其績效表現(xiàn)也逐漸受到人們的廣泛關注�；鹂冃а芯烤哂兄匾默F(xiàn)實意義：能幫助投資者提高基金識別能力,給投資者指明了投資方向,為投資計劃提供了參考依據；有利于提高基金管理公司的運作效率,為管理者提供依據；提高基金市場的監(jiān)管效率,為基金監(jiān)督者提供監(jiān)管依據,同時也促進了基金業(yè)的健康發(fā)展�；鹂冃а芯恐饕丝冃гu估、歸因分析以及持續(xù)性分析。在績效評估和績效歸因方面,從目前的研究現(xiàn)狀來看,由于研究方... 

【文章來源】：西南財經大學四川省 211工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數(shù)】：93 頁

【學位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
Abstract
1. 緒論
    1.1 研究背景
        1.1.1 開放式基金的概述
        1.1.2 我國開放式基金的發(fā)展狀況
    1.2 研究意義和目的
    1.3 研究內容與結構
    1.4 本文創(chuàng)新
2. 文獻綜述
    2.1 基金績效評估的文獻綜述
        2.1.1 國外研究
        2.1.2 國內研究
    2.2 基金績效歸因的文獻綜述
        2.2.1 國外研究
        2.2.2 國內研究
    2.3 小結
3. 基金績效研究的理論模型
    3.1 基金績效研究的理論基礎
        3.1.1 現(xiàn)代投資組合理論
        3.1.2 資本資產定價理論
        3.1.3 效率市場假說
    3.2 基金績效評估方法
        3.2.1 風險末調整績效評估
        3.2.2 風險調整績效評估
    3.3 基金績效歸因理論
        3.3.1 基于T-M模型的績效歸因分析
        3.3.2 基于H-M模型的績效歸因分析
        3.3.3 基于C-L模型的績效歸因分析
    3.4 小結
4. 我國開放式基金績效評估的實證分析
    4.1 實證研究設計
        4.1.1 研究樣本
        4.1.2 無風險利率和市場組合
    4.2 績效評估的實證過程
        4.2.1 風險未調整績效評估
        4.2.2 風險調整績效評估
        4.2.3 小結
5. 我國開放式基金績效歸因的實證分析
    5.1 基于T-M模型的績效歸因
    5.2 基于H-M模型的績效歸因
    5.3 基于C-L模型的績效歸因
    5.4 小結
6. 結論與建議
    6.1 實證結論
    6.2 研究啟示
    6.3 應用性建議
    6.4 論文不足與進一步研究方向
參考文獻
附錄
后記
致謝
在讀期間科研成果目錄


【參考文獻】：
期刊論文
[1]我國股票型開放式基金績效評估的實證研究[J]. 郭樹華.  云南財經大學學報. 2011(05)
[2]基于CVaR的RAROC對我國開放式基金績效評價[J]. 唐振鵬,彭偉.  系統(tǒng)工程理論與實踐. 2010(08)
[3]基于SFA效率值的我國開放式基金績效評價研究[J]. 朱波,宋振平.  數(shù)量經濟技術經濟研究. 2009(04)
[4]開放式基金在上升市場與下降市場中選時與選股能力的實證研究[J]. 楊湘豫,吳許文,Gautam Mitra.  財經理論與實踐. 2007(05)
[5]我國開放式基金業(yè)績評價的實證分析[J]. 杜金岷,廖仁英.  學術研究. 2006(06)
[6]我國證券投資基金績效評估的實證研究[J]. 黃翠霞,張小仁.  中山大學研究生學刊(社會科學版). 2006(01)
[7]我國證券投資基金績效的研究與評價[J]. 王守法.  經濟研究. 2005(03)
[8]我國開放式基金選股能力和擇時能力的實證研究[J]. 周澤炯,史本山.  財貿研究. 2004(06)
[9]開放式證券投資基金績效的評價[J]. 洪君.  統(tǒng)計與決策. 2004(07)
[10]我國證券投資基金業(yè)績的實證研究[J]. 班耀波.  中南財經政法大學學報. 2004(01)

碩士論文
[1]中國證券投資基金業(yè)績評估及歸因研究[D]. 王海軍.暨南大學 2011



本文編號：2897837