隨著經(jīng)濟增長人們的可支配收入逐漸積累,且恰逢城鎮(zhèn)化的大潮,房屋的需求隨之上漲,房地產(chǎn)開發(fā)投資日漸繁榮,房屋銷售價格及房價收入比逐年上升,我國房地產(chǎn)市場在高速發(fā)展的同時也累積了一定的風(fēng)險。此外,房地產(chǎn)供求雙方的資金大部分來自銀行信貸,房地產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險很可能對銀行業(yè)產(chǎn)生溢出效應(yīng),即影響銀行業(yè)的風(fēng)險和收益。但鑒于鮮有文獻從房地產(chǎn)業(yè)的整體風(fēng)險入手研究其對銀行業(yè)的溢出效應(yīng),本文結(jié)合定性分析與定量分析對房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險及其對銀行風(fēng)險和收益的影響進行了度量。本文先在闡述房地產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀的基礎(chǔ)上定性分析了房地產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險狀況及其與銀行間的關(guān)系,推理出房地產(chǎn)業(yè)存在一定的風(fēng)險且其對銀行業(yè)存在溢出效應(yīng);進而利用改進后的未定權(quán)益分析法求出房地產(chǎn)業(yè)的違約距離,并以此度量房地產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險。利用未定權(quán)益分析法度量房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險是本文除從房地產(chǎn)業(yè)整體風(fēng)險入手研究其對銀行業(yè)溢出效應(yīng)之外的另一創(chuàng)新點。同時,本文利用Markowitz資產(chǎn)組合理論,通過房地產(chǎn)貸款的波動率對銀行營業(yè)收入波動率的貢獻度度量房地產(chǎn)業(yè)對銀行風(fēng)險的影響。并將代表房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險的違約距離與隱性成本、運營成本、貸款規(guī)模、管理質(zhì)量一起作為銀行收益的解釋變量,建立VAR模型,... 

【文章來源】：山西財經(jīng)大學(xué)山西省

【文章頁數(shù)】：59 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
ABSTRACT
第1章 引言
    1.1 研究背景和意義
        1.1.1 研究背景
        1.1.2 研究意義
    1.2 國內(nèi)外文獻綜述
        1.2.1 房地產(chǎn)業(yè)的相關(guān)文獻
        1.2.2 房地產(chǎn)業(yè)影響銀行業(yè)的相關(guān)文獻
        1.2.3 現(xiàn)有文獻的評述
    1.3 研究內(nèi)容與方法
        1.3.1 研究內(nèi)容
        1.3.2 研究方法
    1.4 主要工作和創(chuàng)新
    1.5 論文的基本結(jié)構(gòu)
第2章 房地產(chǎn)業(yè)與銀行業(yè)的相關(guān)理論與度量方法
    2.1 房地產(chǎn)業(yè)及其風(fēng)險現(xiàn)狀
        2.1.1 房地產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀
        2.1.2 房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險
    2.2 房地產(chǎn)業(yè)對銀行業(yè)的影響
        2.2.1 房地產(chǎn)業(yè)對銀行業(yè)風(fēng)險的影響
        2.2.2 房地產(chǎn)業(yè)對銀行業(yè)收益的影響
    2.3 未定權(quán)益分析法
        2.3.1 未定權(quán)益分析法的介紹
        2.3.2 未定權(quán)益分析法的參數(shù)估計
        2.3.3 未定權(quán)益分析法的應(yīng)用
    2.4 小結(jié)
第3章 房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險的實證分析
    3.1 房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險的度量
        3.1.1 房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險指標(biāo)的構(gòu)建
        3.1.2 CCA模型計算過程及度量結(jié)果
    3.2 房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險的預(yù)測
    3.3 相關(guān)建議
        3.3.1 構(gòu)建房地產(chǎn)長效機制
        3.3.2 房地產(chǎn)金融的改進與創(chuàng)新
    3.4 小結(jié)
第4章 房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險對銀行業(yè)溢出效應(yīng)的實證分析
    4.1 房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險對銀行業(yè)風(fēng)險影響的實證分析
        4.1.1 模型設(shè)計
        4.1.2 數(shù)據(jù)說明
        4.1.3 結(jié)果分析
    4.2 房地產(chǎn)業(yè)風(fēng)險對銀行業(yè)收益影響的實證分析
        4.2.1 模型的構(gòu)建
        4.2.2 樣本與數(shù)據(jù)的選取
        4.2.3 變量的統(tǒng)計性描述
        4.2.4 單位根檢驗
        4.2.5 協(xié)整檢驗
        4.2.6 構(gòu)建誤差修正模型
        4.2.7 因果檢驗
    4.4 小結(jié)
結(jié)論與展望
    1、結(jié)論
    2、展望
參考文獻
致謝
攻讀碩士學(xué)位期間發(fā)表的論文和其它科研情況


【參考文獻】：
期刊論文
[1]基于DCC-GARCH模型的中國上市銀行系統(tǒng)性風(fēng)險研究[J]. 王琳,沈沛龍.  財經(jīng)理論與實踐. 2017(01)
[2]我國上市銀行收益率波動溢出效應(yīng)研究[J]. 王琳,沈沛龍,楊勇攀.  宏觀經(jīng)濟研究. 2016(10)
[3]基于正則藤Copula的行業(yè)系統(tǒng)性信用風(fēng)險傳染分析[J]. 申敏.  工業(yè)技術(shù)經(jīng)濟. 2016(06)
[4]債務(wù)杠桿與系統(tǒng)性風(fēng)險傳染機制——基于CCA模型的分析[J]. 茍文均,袁鷹,漆鑫.  金融研究. 2016(03)
[5]中國銀行業(yè)系統(tǒng)性風(fēng)險監(jiān)測研究——基于SCCA技術(shù)的實現(xiàn)與優(yōu)化[J]. 李志輝,李源,李政.  金融研究. 2016(03)
[6]信貸擴張、房價波動與銀行系統(tǒng)性風(fēng)險——基于SVAR的實證分析[J]. 高文涵,童中文.  金融與經(jīng)濟. 2015(11)
[7]銀行貸款集中與系統(tǒng)性風(fēng)險——基于中國上市商業(yè)銀行（2007—2013）的實證研究[J]. 劉春志,范堯熔.  宏觀經(jīng)濟研究. 2015(02)
[8]商業(yè)銀行房地產(chǎn)貸款壓力測試分析研究——基于我國16家A股上市商業(yè)銀行的數(shù)據(jù)[J]. 吳國平.  浙江金融. 2015(01)
[9]商業(yè)銀行貸款集中度對不良貸款率的影響[J]. 魏曉琴,張祥娟.  金融教學(xué)與研究. 2014(06)
[10]金磚四國商業(yè)銀行凈利差及影響因素的實證研究[J]. 成力為,趙嵐,張東輝.  哈爾濱工業(yè)大學(xué)學(xué)報(社會科學(xué)版). 2014(06)

博士論文
[1]新常態(tài)下中國城市房地產(chǎn)風(fēng)險評價及調(diào)控策略研究[D]. 王大港.北京交通大學(xué) 2017
[2]房地產(chǎn)價格波動與系統(tǒng)性風(fēng)險：開發(fā)企業(yè)渠道的實證研究[D]. 姜沛言.清華大學(xué) 2015
[3]房地產(chǎn)風(fēng)險傳染機制及其動態(tài)效應(yīng)研究[D]. 齊謳歌.西北大學(xué) 2012
[4]我國房地產(chǎn)價格波動與金融風(fēng)險研究[D]. 譚曉紅.西南財經(jīng)大學(xué) 2012

碩士論文
[1]房地產(chǎn)價格波動對銀行系統(tǒng)性風(fēng)險影響的研究[D]. 高文涵.南京師范大學(xué) 2016
[2]我國房地產(chǎn)市場與商業(yè)銀行系統(tǒng)性風(fēng)險的關(guān)聯(lián)性研究[D]. 沈晶菁.華東政法大學(xué) 2016
[3]我國上市銀行凈利差的影響因素研究及風(fēng)險分析[D]. 趙嵐.浙江大學(xué) 2015
[4]我國房地產(chǎn)系統(tǒng)性風(fēng)險的研究[D]. 趙聰.浙江大學(xué) 2014
[5]貸款集中度對我國商業(yè)銀行收益及風(fēng)險的影響[D]. 羅茜.西北大學(xué) 2013



本文編號：3427036