資產(chǎn)的投資組合一直是金融領(lǐng)域研究的一個(gè)重要問(wèn)題.由于金融市場(chǎng)的復(fù)雜性及受環(huán)境因素的影響,證券的流動(dòng)性成為投資過(guò)程中不容忽視的因素,而目前關(guān)于將流動(dòng)性融入投資組合決策模型的研究不多,仍有待完善.本文將流動(dòng)性及交易成本等因素考慮進(jìn)證券投資組合決策模型中,取得的主要研究成果如下:（1）針對(duì)流動(dòng)性這個(gè)在投資組合中不容忽視的因素,根據(jù)正相關(guān)性將其作為確定投資比例約束的主要因素.并針對(duì)人的心理滿意度對(duì)投資的影響,構(gòu)造對(duì)數(shù)型函數(shù)表達(dá)投資者對(duì)投資收益和風(fēng)險(xiǎn)的滿意程度,進(jìn)而建立投資比例及交易費(fèi)用約束下基于投資者滿意度的投資組合模型,并通過(guò)實(shí)例分析說(shuō)明模型的有效性.（2）基于模糊理論中的可能性均值,定義了證券模糊收益的可能性波動(dòng)差,并用以度量投資組合的風(fēng)險(xiǎn).在流動(dòng)性確定投資比例以及交易費(fèi)用約束下,建立基于流動(dòng)性和可能性波動(dòng)差的模糊投資組合模型,并通過(guò)實(shí)例分析說(shuō)明模型的有效性.（3）根據(jù)隸屬度及幾何重心的含義定義直覺(jué)模糊數(shù)的期望值,并利用其將證券的模糊收益、不確定風(fēng)險(xiǎn)及流動(dòng)性等關(guān)鍵指標(biāo)去模糊化.在流動(dòng)性確定投資比例約束下,建立以直覺(jué)模糊決策信息來(lái)描述收益、風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性的直覺(jué)模糊投資組合模型,并通過(guò)實(shí)例分析說(shuō)... 

【文章來(lái)源】：廣西大學(xué)廣西壯族自治區(qū) 211工程院校

【文章頁(yè)數(shù)】：72 頁(yè)

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【部分圖文】：

圖４－１民生銀行的周收益率頻數(shù)分布圖??Ｆｉｇ．４－１?Ｆｒｅｑｕｅｎｃｙ?ｄｉｓｔｒｉｂｕｔｉｏｎ?ｍａｐ?ｏｆ?Ｍｉｎｓｈｅｎｇ?Ｂａｎｋ＇ｓ?ｗｅｅｋｌｙ?ｐｒｏｆｉｔ??

【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]基于最大期望滿意度與背景風(fēng)險(xiǎn)的模糊投資組合模型研究[J]. 李佳,鄧雄,徐維軍.  數(shù)學(xué)的實(shí)踐與認(rèn)識(shí). 2016(15)
[2]含有模糊約束的最優(yōu)投資組合模型[J]. 李磊,謝淑娟.  商場(chǎng)現(xiàn)代化. 2016(19)
[3]考慮投資者風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度的隨機(jī)模糊投資組合模型及實(shí)證[J]. 劉家和,金秀,苑瑩.  運(yùn)籌與管理. 2016(01)
[4]通脹風(fēng)險(xiǎn)下的魯棒最優(yōu)投資組合與再保險(xiǎn)問(wèn)題研究（英文）[J]. 歐輝,黃婭,楊向群,周杰明.  應(yīng)用概率統(tǒng)計(jì). 2016(01)
[5]基于直覺(jué)模糊層次分析的創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金績(jī)效評(píng)價(jià)方法研究[J]. 顧婧,任珮嘉,徐澤水.  中國(guó)管理科學(xué). 2015(09)
[6]一類直覺(jué)模糊線性規(guī)劃的求解及其應(yīng)用[J]. 余高鋒,李登峰,邱錦明.  控制與決策. 2015(04)
[7]考慮交易成本的投資組合效率估計(jì)方法[J]. 周忠寶,丁慧,馬超群,王梅,劉文斌.  中國(guó)管理科學(xué). 2015(01)
[8]模型不確定環(huán)境下最優(yōu)動(dòng)態(tài)投資組合問(wèn)題的研究[J]. 余敏秀,費(fèi)為銀,呂會(huì)影.  中國(guó)科學(xué)技術(shù)大學(xué)學(xué)報(bào). 2014(03)
[9]投資組合選擇的一種模糊決策方法[J]. 張銀利,高淑萍,邱言玲.  數(shù)學(xué)的實(shí)踐與認(rèn)識(shí). 2013(20)
[10]考慮現(xiàn)實(shí)約束的模糊多準(zhǔn)則投資組合優(yōu)化模型[J]. 劉勇軍,張衛(wèi)國(guó),徐維軍.  系統(tǒng)工程理論與實(shí)踐. 2013(10)

博士論文
[1]投資組合保險(xiǎn)模型研究[D]. 劉鵬.西南交通大學(xué) 2012



本文編號(hào)：3020119