本文關鍵詞：基于美式看跌期權的開放式基金管理費率的研究　出處：《中國管理科學》2012年S1期 　論文類型：期刊論文

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【摘要】：本文討論了我國開放式基金的管理費率問題,運用美式看跌期權定價方法和最小二乘蒙特卡洛模擬法,同時結合基金持有人的效用水平建立模型。實證結果表明我國基金市場上管理費的收取水平偏高,需要降低。同時我們建議股票型、偏股混合型的基金管理費率應該設置在0.7%至1%之間。
[Abstract]:This paper discusses the management fee rate of open-end funds in China, using the American put option pricing method and the least square Monte Carlo simulation method. At the same time, combined with the utility level of fund holders to establish a model. Empirical results show that the level of management fees in the fund market in China is too high, need to be reduced. At the same time, we suggest stock type. The fund management fee rate should be set between 0.7% and 1%.
【作者單位】： 對外經(jīng)濟貿易大學應用金融研究中心及金融學院;
【基金】：國家自然科學基金資助項目(70901019) 對外經(jīng)濟貿易大學學術創(chuàng)新團隊資助項目 對外經(jīng)濟貿易大學‘211工程’三期建設項目
【分類號】：F830.9;F224
【正文快照】： 1991年隨著投資基金的試點運行,我國的基金市場逐漸的發(fā)展壯大,20年來,政府相關法律法規(guī)的頒布以及我國金融行業(yè)的不斷發(fā)展與完善,我國基金市場規(guī)模日益增大,基金品種日趨豐富多樣。然而基金市場在快速發(fā)展的同時,很多問題也不斷產(chǎn)生。長期以來,我國基金管理費率與基金業(yè)績相

【參考文獻】

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本文編號：1378723