眾所周知,中國上市公司的出現(xiàn)不是古典企業(yè)制度發(fā)展的自然結(jié)果,而主要是在否定、改造計劃經(jīng)濟企業(yè)制度的過程中被嫁接到企業(yè)中去,并被賦予改革國有企業(yè)的使命。在這個制度變遷過程中,中國上市公司股權結(jié)構先天具有結(jié)構失衡、股權高度集中等典型特征。許多研究表明這種特殊的股權結(jié)構不能限制控股股東通過關聯(lián)交易操縱利潤和侵害中小股東利益。實際上,關聯(lián)交易已成為中國上市公司大股東進行“隧道（tunneling）效應”,掏空上市公司的重要手段,這不僅直接損害了中小股東的利益,也是相當一批公司發(fā)生業(yè)績惡性滑坡或嚴重虧損的主要原因。本文以中國上市公司的股權結(jié)構、關聯(lián)交易及其對公司績效的影響作為研究主題,在全面分析我國上市公司關聯(lián)交易總體狀況的基礎上,從不同角度分別考察了上市公司股權結(jié)構及資本結(jié)構、董事會特質(zhì)對關聯(lián)交易的影響以及關聯(lián)交易與公司績效之間的關系。希望為改善我國上市公司股權治理、提高公司績效、保護投資者利益、規(guī)范中國證券市場的健康發(fā)展的改革思路提供實證依據(jù)。在就股權結(jié)構對關聯(lián)交易影響的研究中發(fā)現(xiàn),我國上市公司第一大股東控股的現(xiàn)象十分突出,而公司股權集中度越大,關聯(lián)交易發(fā)生的金額、規(guī)模和概率也越大,但大股東... 

【文章來源】：華中科技大學湖北省 211工程院校 985工程院校 教育部直屬院校

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【學位級別】：博士

【文章目錄】：
摘要
ABSTRACT
1 導論
    1.1 研究背景、選題目的及意義
        1.1.1 問題的提出
        1.1.2 選題目的及意義
    1.2 國內(nèi)外研究概況:文獻綜述
        1.2.1 關聯(lián)交易研究的文獻綜述
        1.2.2 股權結(jié)構研究及公司利益相關者的文獻綜述
    1.3 研究方法及主要內(nèi)容
        1.3.1 研究方法
        1.3.2 主要內(nèi)容
    1.4 可能的創(chuàng)新點和難點
2 我國上市公司關聯(lián)交易現(xiàn)象研究
    2.1 關聯(lián)交易的界定及分類
        2.1.1 關聯(lián)交易的界定
        2.1.2 關聯(lián)交易的表現(xiàn)形態(tài)
    2.2 上市公司關聯(lián)交易的特征
        2.2.1 法律特征
        2.2.2 經(jīng)濟特征
    2.3 上市公司關聯(lián)交易的成因和影響
        2.3.1 關聯(lián)交易產(chǎn)生和存在的根源
        2.3.2 關聯(lián)交易的影響
    2.4 非公允關聯(lián)交易對上市公司利益影響的博弈分析
        2.4.1 轉(zhuǎn)移利潤型關聯(lián)交易與上市公司利益
        2.4.2 成本轉(zhuǎn)嫁型關聯(lián)交易與上市公司利益
        2.4.3 小結(jié)
    2.5 我國上市公司關聯(lián)交易的總體狀況和相關性分析
        2.5.1 上市公司關聯(lián)交易的總體狀況
        2.5.2 關聯(lián)交易與行業(yè)屬性及上市時間的相關性分析
    2.6 本章小結(jié)
3 股權結(jié)構與關聯(lián)交易
    3.1 我國上市公司股權結(jié)構的概況與特征
        3.1.1 我國上市公司股票分類及基本定義
        3.1.2 我國上市公司股權結(jié)構概況
        3.1.3 我國上市公司股權結(jié)構特征
    3.2 股權結(jié)構與關聯(lián)交易關系的理論分析及研究假設
    3.3 數(shù)據(jù)來源和變量選擇
        3.3.1 數(shù)據(jù)來源
        3.3.2 變量選擇
    3.4 我國上市公司股權結(jié)構與關聯(lián)交易關系的計量模型和實證檢驗
        3.4.1 計量模型
        3.4.2 實證檢驗
    3.5 本章小結(jié)
4 資本結(jié)構與關聯(lián)交易
    4.1 我國上市公司資本結(jié)構的現(xiàn)狀及特征
        4.1.1 資本結(jié)構的定義及度量
        4.1.2 我國上市公司資本結(jié)構概況
        4.1.3 我國上市公司資本結(jié)構特征
    4.2 資本結(jié)構與關聯(lián)交易關系的理論分析及研究假設
    4.3 數(shù)據(jù)來源和變量選擇
        4.3.1 數(shù)據(jù)來源
        4.3.2 變量選擇
    4.4 我國上市公司資本結(jié)構與關聯(lián)交易關系的計量模型和實證檢驗
        4.4.1 計量模型
        4.4.2 實證檢驗
    4.5 本章小結(jié)
5 董事會特質(zhì)與關聯(lián)交易
    5.1 我國上市公司董事會結(jié)構概況與特征
        5.1.1 我國上市公司董事會結(jié)構概況
        5.1.2 我國上市公司董事會特征
    5.2 董事會特質(zhì)與關聯(lián)交易關系的理論分析及研究假設
    5.3 數(shù)據(jù)來源和變量選擇
        5.3.1 數(shù)據(jù)來源
        5.3.2 變量選擇
    5.4 我國上市公司董事會特質(zhì)與關聯(lián)交易關系的計量模型和實證檢驗
        5.4.1 計量模型
        5.4.2 實證檢驗
    5.5 本章小結(jié)
6 關聯(lián)交易與公司績效
    6.1 上市公司績效評估及指標選擇
        6.1.1 財務評價法
        6.1.2 市場評價法
        6.1.3 經(jīng)濟評價法
    6.2 關聯(lián)交易與公司績效關系的理論分析及研究假設
    6.3 數(shù)據(jù)來源和變量選擇
        6.3.1 數(shù)據(jù)來源
        6.3.2 變量選擇
    6.4 我國上市公司關聯(lián)交易與公司績效關系的計量模型和實證檢驗
        6.4.1 計量模型
        6.4.2 實證檢驗
    6.5 本章小結(jié)
7 結(jié)論
    7.1 本文主要的研究結(jié)論
    7.2 不足之處及需要進一步研究的問題
致謝
參考文獻
附錄1 攻讀學位期間發(fā)表的論文目錄


【參考文獻】：
期刊論文
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[3]股權結(jié)構與公司價值創(chuàng)造[J]. 李亞靜,朱宏泉,黃登仕,周應峰.  管理科學學報. 2006(05)
[4]資本結(jié)構治理效應:中國上市公司的實證研究[J]. 張兆國,閆炳乾,何威風.  南開管理評論. 2006(05)
[5]獨立董事制度實施效果分析——基于上市公司關聯(lián)交易的證據(jù)[J]. 羅黨論,唐清泉.  南方經(jīng)濟. 2006(09)
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[7]上市公司資本結(jié)構影響因素經(jīng)驗研究[J]. 趙冬青,朱武祥.  南開管理評論. 2006(02)
[8]大股東制衡機制與現(xiàn)金股利的隧道效應——來自1999—2003年中國上市公司的證據(jù)[J]. 唐躍軍,謝仍明.  南開經(jīng)濟研究. 2006(01)
[9]中國上市公司股權改革與公司治理[J]. 宋敏.  現(xiàn)代商業(yè)銀行. 2005(09)
[10]國有產(chǎn)權、預算軟約束和中國上市公司杠桿治理[J]. 田利輝.  管理世界. 2005(07)



本文編號：2966342