本文關(guān)鍵詞：資產(chǎn)證券化的會(huì)計(jì)處理研究，，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】： 資產(chǎn)證券化自二十世紀(jì)六十年代在美國(guó)產(chǎn)生以來(lái),因其具有增強(qiáng)資產(chǎn)流動(dòng)性、分散投資風(fēng)險(xiǎn)和融資成本低等重要作用而備受青睞,迅速在全球發(fā)展起來(lái)。我國(guó)于2005年開(kāi)始進(jìn)行信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn),目前仍處于起步和探索階段,而對(duì)資產(chǎn)證券化發(fā)展有重要影響的資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)研究也同樣處于起步和探索階段,相關(guān)法規(guī)的構(gòu)建并不完善,雖然我國(guó)財(cái)政部先后出臺(tái)了《信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)會(huì)計(jì)處理規(guī)定》和企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第23號(hào)《金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》等相關(guān)法規(guī)。但這些法規(guī)主要是針對(duì)信貸資產(chǎn)證券化的會(huì)計(jì)處理,而且這些法規(guī)在一些具體條款中還存在需要商榷的地方。本文主要通過(guò)比較分析國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和我國(guó)法規(guī)對(duì)資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)處理的相關(guān)規(guī)定,并結(jié)合我國(guó)當(dāng)前信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)實(shí)施情況,分析總結(jié)出如何對(duì)我國(guó)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)進(jìn)行會(huì)計(jì)處理,并以國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行“2005年第一期開(kāi)元信貸資產(chǎn)支持證券”為例,對(duì)其會(huì)計(jì)處理過(guò)程進(jìn)行具體分析。 由于資產(chǎn)證券化發(fā)起人在整個(gè)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)中處于核心地位,其會(huì)計(jì)處理也是資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)處理的主要內(nèi)容,因此本文針對(duì)我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù),以其發(fā)起人的會(huì)計(jì)處理為研究對(duì)象。發(fā)起人的會(huì)計(jì)處理主要包括資產(chǎn)的終止確認(rèn)、會(huì)計(jì)計(jì)量記錄、信息披露和與特殊目的實(shí)體的報(bào)表合并等內(nèi)容,因此本文主要從以上四個(gè)方面對(duì)發(fā)起人的會(huì)計(jì)處理進(jìn)行研究。在分析過(guò)程中,文章首先對(duì)資產(chǎn)證券化及資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)加以概述,主要介紹了資產(chǎn)證券化的運(yùn)作流程、特征和作用,資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)的主要特征及涉及的主要內(nèi)容。 文章第三部分對(duì)美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中關(guān)于資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)處理的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行了比較分析,并對(duì)其各自采用的方法進(jìn)行評(píng)價(jià)。對(duì)于資產(chǎn)終止確認(rèn)的判斷,國(guó)際上經(jīng)歷了由風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬分析法到金融合成法再到后續(xù)涉入法的發(fā)展過(guò)程,每一模式都克服了前一模式的缺陷,都比前一模式更準(zhǔn)確、更充分地反映了該階段資產(chǎn)證券化交易的實(shí)質(zhì),因此認(rèn)為后續(xù)涉入法是進(jìn)行資產(chǎn)終止確認(rèn)的最佳方法。對(duì)于資產(chǎn)證券化的會(huì)計(jì)計(jì)量,IASC和FASB都認(rèn)為公允價(jià)值是其最佳的計(jì)量屬性。對(duì)于發(fā)起人的信息披露FASB和IASC都力求全面披露資產(chǎn)證券化的相關(guān)收益和風(fēng)險(xiǎn),而對(duì)于發(fā)起人與特殊目的實(shí)體的報(bào)表合并,IASC和FASB主要針對(duì)公司型特殊目的實(shí)體進(jìn)行規(guī)范,但無(wú)論規(guī)定如何嚴(yán)格,都很難避免發(fā)起人設(shè)法繞過(guò)法規(guī)的約束而達(dá)到控制特殊實(shí)體來(lái)進(jìn)行利潤(rùn)操縱的目的。 文章第四部分我國(guó)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)開(kāi)展的背景及現(xiàn)狀進(jìn)行分析,通過(guò)對(duì)國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行“2005年第一期開(kāi)元信貸資產(chǎn)支持證券”和中國(guó)建設(shè)銀行“建元2005-1個(gè)人住房抵押貸款支持證券”發(fā)行結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)的分析,揭示出我國(guó)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)具有以下特征:特殊目的實(shí)體的設(shè)立采用特殊目的信托的形式、資產(chǎn)支持證券僅在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行、發(fā)起人通過(guò)持有次級(jí)證券進(jìn)行內(nèi)部信用增級(jí)。同時(shí)也指出“開(kāi)元”和“建元”的結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)在證券化資產(chǎn)選擇和證券等級(jí)確定上存在不同。 文章第五部分結(jié)合我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)特征,在與美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和國(guó)際財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定進(jìn)行比較的基礎(chǔ)上,對(duì)我國(guó)目前資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)處理的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行分析評(píng)論,并給出改進(jìn)的建議。在這一章,文章主要針對(duì)財(cái)政部發(fā)布的《信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)會(huì)計(jì)處理規(guī)定》和企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第23號(hào)——《金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》進(jìn)行分析比較,對(duì)其中合理的部分加以肯定,對(duì)認(rèn)為仍需改進(jìn)的部分給出應(yīng)改進(jìn)的理由和如何改進(jìn)的建議。在前文分析的基礎(chǔ)上,文章針對(duì)國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行“2005年第一期開(kāi)元信貸資產(chǎn)支持證券”的會(huì)計(jì)處理進(jìn)行分析。指出此次資產(chǎn)證券化中與優(yōu)先級(jí)證券對(duì)應(yīng)的資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)了銷售,與次級(jí)證券對(duì)應(yīng)的資產(chǎn)未實(shí)現(xiàn)銷售,且發(fā)起人向證券化資產(chǎn)提供后續(xù)服務(wù),應(yīng)對(duì)此項(xiàng)服務(wù)性資產(chǎn)進(jìn)行確認(rèn)。 文章最后一章從長(zhǎng)期信貸資產(chǎn)證券化、住房抵押貸款證券化、商業(yè)銀行不良貸款證券化和具有穩(wěn)定收益的企業(yè)資產(chǎn)證券化這四個(gè)方面,分別對(duì)我國(guó)資產(chǎn)證券化及資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)的未來(lái)發(fā)展情況進(jìn)行思考和展望。 論文主要觀點(diǎn):⑴資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)具有與傳統(tǒng)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)不同的特征:資產(chǎn)證券化涉及多種衍生金融工具,其對(duì)資產(chǎn)和負(fù)債的確認(rèn)和計(jì)量不同于傳統(tǒng)會(huì)計(jì);存在資產(chǎn)的終止確認(rèn)問(wèn)題;存在后續(xù)會(huì)計(jì)處理問(wèn)題;SPE是一種特殊的會(huì)計(jì)主體。⑵由于后續(xù)涉入法承認(rèn)資產(chǎn)是可分的,將證券化資產(chǎn)分為實(shí)現(xiàn)銷售部分和未實(shí)現(xiàn)銷售部分,實(shí)現(xiàn)銷售的部分進(jìn)行終止確認(rèn),并對(duì)該部分確認(rèn)銷售收入和銷售損益;未實(shí)現(xiàn)銷售的部分繼續(xù)以賬面價(jià)值在發(fā)起人資產(chǎn)負(fù)債表中進(jìn)行確認(rèn)。這樣就使資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的轉(zhuǎn)移與其控制權(quán)的轉(zhuǎn)移達(dá)到統(tǒng)一,更加符合資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的要求,更能反映其交易實(shí)質(zhì),所以應(yīng)采用后續(xù)涉入法對(duì)資產(chǎn)的終止確認(rèn)進(jìn)行判斷。⑶公允價(jià)值是資產(chǎn)證券化中新形成的金融資產(chǎn)和負(fù)債最佳的計(jì)量模式;而對(duì)于剩余權(quán)益由于與未實(shí)現(xiàn)銷售的基礎(chǔ)資產(chǎn)相對(duì)應(yīng),所以應(yīng)以賬面價(jià)值計(jì)量。⑷由于通過(guò)信托投資公司設(shè)立特殊目的信托的方式來(lái)設(shè)立SPE不但可以避免繁瑣的會(huì)計(jì)報(bào)表合并工作和合并風(fēng)險(xiǎn),更重要的是能減少發(fā)起人以此來(lái)操縱會(huì)計(jì)報(bào)表的可能性。因此通過(guò)信托投資公司設(shè)立特殊目的信托的做法最為可取。⑸我國(guó)相關(guān)法規(guī)對(duì)資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)信息披露的規(guī)定不是很充分,應(yīng)該分別從資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)、會(huì)計(jì)處理方法和對(duì)發(fā)起人當(dāng)期損益及未來(lái)現(xiàn)金流的影響角度進(jìn)行充分的信息披露。⑹信貸資產(chǎn)證券化、不良資產(chǎn)證券化和企業(yè)資產(chǎn)證券化將是我國(guó)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的三個(gè)主要發(fā)展方向,資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)的發(fā)展是和資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的開(kāi)展緊密相聯(lián)的,那么資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)的發(fā)展方向也就涉及這三個(gè)方面,主要解決這些資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)確認(rèn)、計(jì)量、記錄和報(bào)告事項(xiàng)。目前我國(guó)資產(chǎn)證券化的這三個(gè)發(fā)展方向都處于試點(diǎn)探索階段,相關(guān)法律框架都不健全。并且其中企業(yè)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)更缺乏法律法規(guī)的支持,采取的是“先試點(diǎn),后立法”的方式,因此信貸資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)處理方法的完善和企業(yè)資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)處理規(guī)定的建立和完善是今后資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)研究的方向。 論文的主要貢獻(xiàn):⑴本文將《信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)會(huì)計(jì)處理規(guī)定》和新頒布的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第23號(hào)《金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》進(jìn)行了深入具體的比較研究,主要對(duì)二者的區(qū)別及合理性進(jìn)行分析,并對(duì)相關(guān)規(guī)定給出改進(jìn)的建議。認(rèn)為《規(guī)定》和《準(zhǔn)則》將風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬法、金融合成法和后續(xù)涉入法綜合起來(lái)運(yùn)用表面上看來(lái)更加嚴(yán)謹(jǐn),而實(shí)際上由于風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬法和金融合成法都存在難以量化的缺點(diǎn)從而不利于實(shí)際操作,但后續(xù)涉入法卻巧妙地避免了這些不足。⑵本文對(duì)我國(guó)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的開(kāi)展?fàn)顩r從準(zhǔn)備階段到試點(diǎn)實(shí)施階段進(jìn)行了比較細(xì)致的分析,特別通過(guò)對(duì)“2005年第一期開(kāi)元信貸資產(chǎn)支持證券”和“建元2005-1個(gè)人住房抵押貸款支持證券”的研究,對(duì)我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化的結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)特征進(jìn)行了總結(jié)。⑶本文除進(jìn)行深入的理論研究外,還運(yùn)用典型案例來(lái)具體說(shuō)明資產(chǎn)證券化的會(huì)計(jì)處理方法。這些案例主要對(duì)以下情況下的會(huì)計(jì)處理進(jìn)行說(shuō)明:整體資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)銷售下的會(huì)計(jì)處理、部分資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)銷售的會(huì)計(jì)處理、存在追索義務(wù)時(shí)的會(huì)計(jì)處理、存在服務(wù)性資產(chǎn)和看漲期權(quán)的會(huì)計(jì)處理、公允價(jià)值能夠取得和不能取得時(shí)的會(huì)計(jì)處理,以及發(fā)起人提供財(cái)務(wù)擔(dān)保下的會(huì)計(jì)處理。除此以外,文章特別針對(duì)國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行“2005年第一期開(kāi)元信貸資產(chǎn)支持證券”的會(huì)計(jì)處理運(yùn)用后續(xù)涉入法從會(huì)計(jì)確認(rèn)、計(jì)量記錄、信息披露和SPE的合并四個(gè)方面進(jìn)行全面分析。⑷本文除了對(duì)我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化及其會(huì)計(jì)處理進(jìn)行全面研究外,還對(duì)我國(guó)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)及其會(huì)計(jì)的發(fā)展做了大致的預(yù)測(cè)。 我國(guó)剛涉入資產(chǎn)證券化領(lǐng)域不久,資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的類型還比較少,因此資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)的研究和實(shí)踐都存在較大困難。當(dāng)前我國(guó)對(duì)于國(guó)外的理論和實(shí)踐的介紹內(nèi)容已經(jīng)比較豐富,但在有中國(guó)特色的市場(chǎng)環(huán)境中,還有待于繼續(xù)深入和全面地研究我國(guó)資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)處理問(wèn)題,相關(guān)法規(guī)也有待于進(jìn)一步修訂和完善。
【關(guān)鍵詞】：資產(chǎn)證券化 會(huì)計(jì)確認(rèn) 會(huì)計(jì)計(jì)量 報(bào)表合并 信息披露
【學(xué)位授予單位】：西南財(cái)經(jīng)大學(xué)
【學(xué)位級(jí)別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2007
【分類號(hào)】：F233;F832.51
【目錄】：

• 摘要3-7
• ABSTRACT7-12
• 1. 緒論12-20
• 1.1 論文選題意義12-13
• 1.2 本論題的國(guó)內(nèi)外研究綜述13-17
• 1.3 論文的研究目的研究對(duì)象及研究方法17
• 1.4 論文的主要內(nèi)容及結(jié)構(gòu)17-18
• 1.5 論文的主要觀點(diǎn)18-20
• 2. 資產(chǎn)證券化及其會(huì)計(jì)概述20-29
• 2.1 資產(chǎn)證券化概述20-25
• 2.2 資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)概述25-29
• 3. 資產(chǎn)證券化發(fā)起人會(huì)計(jì)處理國(guó)際模式的比較分析29-45
• 3.1 發(fā)起人對(duì)證券化資產(chǎn)的終止確認(rèn)29-33
• 3.2 發(fā)起人的會(huì)計(jì)計(jì)量和記錄33-41
• 3.3 發(fā)起人的信息披露及與SPE 的報(bào)表合并41-45
• 4. 我國(guó)開(kāi)展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的現(xiàn)狀45-53
• 4.1 我國(guó)開(kāi)展資產(chǎn)證券化的背景45-46
• 4.2 我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的開(kāi)展?fàn)顩r46-49
• 4.3 對(duì)現(xiàn)階段我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)實(shí)施情況的分析49-53
• 5. 對(duì)我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)處理規(guī)定的分析53-65
• 5.1 證券化資產(chǎn)的終止確認(rèn)53-55
• 5.2 資產(chǎn)證券化的會(huì)計(jì)計(jì)量和記錄55-60
• 5.3 資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)的信息披露和SPE 報(bào)表合并60-62
• 5.4 國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行“2005 年第一期開(kāi)元信貸資產(chǎn)支持證券”的會(huì)計(jì)處理研究62-65
• 6. 思考與展望65-69
• 6.1 對(duì)我國(guó)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)發(fā)展的思考65-67
• 6.2 對(duì)資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)發(fā)展的思考67-69
• 參考文獻(xiàn)69-73
• 后記73-74
• 致謝74-75
• 在讀期間科研成果目錄75

【引證文獻(xiàn)】

中國(guó)博士學(xué)位論文全文數(shù)據(jù)庫(kù) 前1條

1 張金若;發(fā)起人金融資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)問(wèn)題研究[D];廈門大學(xué);2008年

中國(guó)碩士學(xué)位論文全文數(shù)據(jù)庫(kù) 前8條

1 任大權(quán);資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)問(wèn)題研究[D];山東大學(xué);2008年

2 白淑君;銀行信貸資產(chǎn)證券化會(huì)計(jì)研究[D];廈門大學(xué);2008年

3 鄭疆;我國(guó)商業(yè)銀行不良資產(chǎn)證券化相關(guān)問(wèn)題探討[D];電子科技大學(xué);2009年

4 黃s

本文編號(hào)：489259