股指期貨是以股市的價格指數(shù)為交易標的物的標準化期貨合約。中國股票市場在國民經(jīng)濟中的作用和地位越來越重要，伴隨著中國資本市場的發(fā)展，開放式基金、社�；鸷捅ｋU資金等機構投資者不斷涌入證券市場。為保證大資金的安全運作和股市的正常發(fā)展，中國資本市場急需股指期貨等有效的避險工具。股指期貨一旦推出將有利于完善股市的功能與機制，豐富廣大投資者的投資工具，將對中國股票市場的發(fā)展起著重大的推動作用。本論文著重研究了股指期貨的定價與套利交易，股指期貨的套期保值和開放式基金如何運用股指期貨，數(shù)據(jù)挖掘在股指期貨中的應用以及股指期貨的風險和監(jiān)管機制。 首先，論文研究了股指期貨的套期保值以及投機交易。股指期貨的推出，原本就是為了生產(chǎn)經(jīng)營者規(guī)避和轉移風險而推出的。套期保值的基本原理是現(xiàn)貨市場與期貨市場價格的趨同性，其基本做法是在現(xiàn)貨市場和期貨市場對同一種類的商品同時進行數(shù)量相等但方向相反的買賣活動；本文利用強弱基差的概念，提出了幾種生產(chǎn)經(jīng)營者進行套期保值的策略。與套期保值者轉移價格風險、放棄風險收益的屬性相對應，股指期貨市場中的投機者就是承擔價格風險和追逐風險收益。投機與套期保值是期貨市場上的兩大重要經(jīng)濟活動。 ...

【文章頁數(shù)】：131 頁

【學位級別】：博士

【文章目錄】：
第一章 前言
    1.1 國外研究狀況
    1.2 國內(nèi)研究狀況
    1.3 論文的創(chuàng)新點
    1.4 論文的研究方法
    1.5 論文的章節(jié)安排
第二章 股指期貨概述
    2.1 股指期貨的起源
    2.2 股指期貨的特點與功能
        2.2.1 股指期貨的概念與特點
        2.2.2 股指期貨的功能
    2.3 股指期貨的資產(chǎn)配置策略運用
    2.4 各個國家和地區(qū)股指期貨的發(fā)展狀況
        2.4.1 國外和香港地區(qū)股指期貨的發(fā)展情況
        2.4.2 我國大陸股指期貨市場的歷史與發(fā)展
    2.5 股指期貨投資主體的選擇
    2.6 當前國際股指期貨市場發(fā)展的新特征
    2.7 我國開設股指期貨的意義
    2.8 我國開設股指期貨的可行性研究
    2.9 目前我國尚未推出股指期貨的原因
第三章 股指期貨的套期保值與投機交易
    3.1 套期保值
        3.1.1 套期保值的概念
        3.1.2 套期保值的基本特征
        3.1.3 套期保值的邏輯原理
        3.1.4 套期保值對企業(yè)的作用
        3.1.5 套期保值策略
    3.2 股指期貨市場的投機
        3.2.1 股指期貨市場的投機的概念
        3.2.2 股指期貨的投機策略
        3.2.3 股指期貨的非正常投機
第四章 股指期貨定價與套利交易
    4.1 期貨定價的理論基礎
    4.2 合理基差定價模型
        4.2.1 期貨的合理價格
        4.2.2 股指期貨的合理基差
        4.2.3 由近期月份展延到遠期月份合約的合理價值
    4.3 現(xiàn)金--持有定價模型
    4.4 連續(xù)復利定價模型
        4.4.1 連續(xù)復利
        4.4.2 支付未知紅利的指數(shù)
        4.4.3 支付已知紅利的指數(shù)
    4.5 股指期貨套利的機會及其本質
    4.6 套利的類型及套利投資策略
    4.7 套利的風險分析
    4.8 套利的成本分析
    4.9 股指期貨套利對大市的影響
第五章 股指期貨在開放式基金管理中的應用
    5.1 開放式基金的概念
    5.2 開放式基金的流動性風險
        5.2.1 流動性風險
        5.2.2 我國開放式基金流動性風險的特殊性
    5.3 開放式基金需要股指期貨
    5.4 開放式基金如何運用股指期貨
第六章 數(shù)據(jù)挖掘在股指期貨中的應用研究
    6.1 數(shù)據(jù)挖掘技術概述
        6.1.1 數(shù)據(jù)挖掘技術的發(fā)展過程
        6.1.2 數(shù)據(jù)挖掘的任務
        6.1.3 數(shù)據(jù)挖掘技術的概念
        6.1.4 數(shù)據(jù)挖掘的技術和方法
        6.1.5 數(shù)據(jù)挖掘技術的行業(yè)應用
    6.2 數(shù)據(jù)挖掘在股指期貨中的應用研究
        6.2.1 概述
        6.2.2 數(shù)據(jù)挖掘在股指期貨中的應用領域
    6.3 基于神經(jīng)網(wǎng)絡的股票大盤指數(shù)預測
        6.3.1 股價指數(shù)
        6.3.2 反傳前饋神經(jīng)網(wǎng)絡的工作原理
        6.3.3 MATLAB簡介
        6.3.4 建立數(shù)學模型
        6.3.5 創(chuàng)建神經(jīng)網(wǎng)絡
        6.3.6 訓練神經(jīng)網(wǎng)絡
        6.3.7 模擬神經(jīng)網(wǎng)絡
        6.3.8 誤差分析
        6.3.9 結果的不足
        6.3.10 數(shù)學模型的改進
    6.4 本章小結
第七章 股指期貨的風險和監(jiān)管機制
    7.1 股票指數(shù)期貨風險特征及成因
        7.1.1 股票指數(shù)期貨風險特征
        7.1.2 股票指數(shù)期貨市場風險的成因
    7.2 股指期貨風險的類型
        7.2.1 金融衍生品的總體風險
        7.2.2 股指期貨的特定風險
    7.3 股指期貨風險的識別與估測
        7.3.1 股指期貨風險的識別
        7.3.2 股指期貨風險的估測
    7.4 股指期貨風險防范的有效工具──實時風險預警系統(tǒng)
        7.4.1 貝葉斯概率
        7.4.2 貝葉斯網(wǎng)絡
        7.4.3 貝葉斯網(wǎng)絡的學習
        7.4.4 貝葉斯網(wǎng)絡在股指期貨信用風險建模實例
    7.5 風險管理和監(jiān)督建議
        7.5.1 股指期貨不可控風險的管理
        7.5.2 股指期貨可控風險的管理
參考文獻
攻讀博士學位期間以本人為主
致 謝



本文編號：3816271