上市公司或企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)評估是一項(xiàng)非常復(fù)雜的系統(tǒng)工程。國外有很多專 門的信用風(fēng)險(xiǎn)評估機(jī)構(gòu)對公司或企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全面的評級，如美國著名的 穆迪信用評級公司、標(biāo)準(zhǔn)普爾公司和費(fèi)奇公司。這些評估機(jī)構(gòu)對企業(yè)進(jìn)行信用評 估時主要考慮企業(yè)的商業(yè)競爭情況和財(cái)務(wù)狀況。如標(biāo)準(zhǔn)普爾公司認(rèn)為，必須綜合 考慮企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)兩個方面的情況，才能準(zhǔn)確地給出企業(yè)的信用等 級。在進(jìn)行行業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)分析時，標(biāo)準(zhǔn)普爾公司認(rèn)為，評估的重點(diǎn)是在產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、 多樣化與規(guī)模和管理績效這三方面。關(guān)于企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)，標(biāo)準(zhǔn)普爾公 司則重點(diǎn)評估企業(yè)的獲利能力、財(cái)務(wù)杠桿與現(xiàn)金流的情況。我國的一些信用風(fēng)險(xiǎn) 評估機(jī)構(gòu)在借鑒國外信用風(fēng)險(xiǎn)評估機(jī)構(gòu)的經(jīng)驗(yàn)基礎(chǔ)之上提出了適合我國企業(yè)的 信用風(fēng)險(xiǎn)評估方法。該方法從三個方面對企業(yè)進(jìn)行比較全面的評估。一是企業(yè)素 質(zhì)的評估，二是企業(yè)的財(cái)務(wù)評估，三是新建項(xiàng)目的評估。 本文首先界定了信用風(fēng)險(xiǎn)的定義及分類，在此基礎(chǔ)上，本文回顧了國內(nèi)外信 用風(fēng)險(xiǎn)評估及其管理的發(fā)展歷史，并將信用風(fēng)險(xiǎn)每個發(fā)展歷史階段的信用風(fēng)險(xiǎn)評 估模型做了簡單介紹，對其中重要的、經(jīng)典的模型做了詳細(xì)闡述。在回顧了信用 風(fēng)險(xiǎn)管理的發(fā)展歷史后，...

【文章頁數(shù)】：103 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
ABSTRACT
1 引言
    1. 1 本文的寫作背景
    1. 2 本文的研究意義
    1. 3 國內(nèi)外研究現(xiàn)狀
        1. 3. 1 國內(nèi)研究現(xiàn)狀
        1. 3. 2 國外研究現(xiàn)狀
    1. 4 本文的研究思路及結(jié)構(gòu)安排
    1. 5 本文的創(chuàng)新之處
2 金融風(fēng)險(xiǎn)及信用風(fēng)險(xiǎn)概論
    2. 1 金融風(fēng)險(xiǎn)
    2. 2 信用風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)及其度量困難
3 信用風(fēng)險(xiǎn)度量模型及其發(fā)展歷史
    3. 1 古典的信用風(fēng)險(xiǎn)度量理模型
    3. 2 基于統(tǒng)計(jì)判別分析方法的預(yù)測模型
    3. 3 以金融市場為背景的信用風(fēng)險(xiǎn)評估模型
    3. 4 信用資產(chǎn)組合的信用風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)模型
    3. 5 基于信息技術(shù)的信用風(fēng)險(xiǎn)評估模型
4 上市公司信用風(fēng)險(xiǎn)評估模型的構(gòu)建及其實(shí)證研究-基于FISHER線性判別
    4. 1 樣本的選擇
        4. 1. 1 論文中的假設(shè)及定義
        4. 1. 2 本文研究樣本總體的簡單描述
        4. 1. 3 本文研究樣本的選擇方法及選擇過程
    4. 2 上市公司信用評級指標(biāo)的選擇
    4. 3 基于FISHER判別分析的信用風(fēng)險(xiǎn)評估模型
        4. 3. 1 Fisher判別分析法的原理
        4. 3. 2 Fisher判別模型的構(gòu)建及其實(shí)證研究
        4. 3. 3 對前面5個Fisher模型的總結(jié)及評價(jià)
        4. 3. 4 基于Fisher線性判別模型的檢驗(yàn)
5 上市公司信用風(fēng)險(xiǎn)評估模型的構(gòu)建及其實(shí)證研究-基于LOGISTIC回歸
    5. 1 BINARY-LOGISTIC模型簡介
    5. 2 基于BINARY-LOGISTIC回歸的信用風(fēng)險(xiǎn)判別模型的結(jié)果分析
        5. 2. 1 基于Binary-Logistic回歸的信用風(fēng)險(xiǎn)判別模型及結(jié)果分析1
        5. 2. 2 基于Binary-Logistic回歸的信用風(fēng)險(xiǎn)判別模型的結(jié)果分析2
    5. 3 BINARY-LOGISTIC回歸模型的檢驗(yàn)
    5. 4 FISHER線性判別模型與BINARY-LOGISTIC回歸的信用風(fēng)險(xiǎn)評估模型的比較
    5. 5 兩個模型公共因子的描述性統(tǒng)計(jì)分析
    5. 6 兩個模型公共因子的均值比較與“T”檢驗(yàn)
6 結(jié)論及前瞻
    6. 1 論文寫作過程中出現(xiàn)的問題
    6. 2 上市公司信用風(fēng)險(xiǎn)評估存在的問題及其應(yīng)對措施
        6. 2. 1 我國上市公司信用風(fēng)險(xiǎn)評估中存在的問題
        6. 2. 2 上市公司信用風(fēng)險(xiǎn)評估的應(yīng)對措施
    6. 3 未來企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)評估研究趨勢展望
附件1： 進(jìn)入模型的10個評估指標(biāo)的偏相關(guān)分析結(jié)果
附件2： 本文的原始數(shù)據(jù)
參考文獻(xiàn)
致謝



本文編號：3743152