本文選題：商業(yè)銀行 + 流動性風險　； 參考：《金融論壇》2013年10期

【摘要】：本文基于中國12家上市商業(yè)銀行2007年9月25日至2013年6月24日的日股票價格波動,構(gòu)建GARCH-LaVaR模型用于計量商業(yè)銀行流動性風險調(diào)整的在險價值,對商業(yè)銀行流動性風險調(diào)整的在險價值La_VaR計量方法進行了改進。通過12家商業(yè)銀行股票日收益率波動GARCH模擬,對商業(yè)銀行流動性調(diào)整在險價值進行了計量。實證分析表明:商業(yè)銀行流動性風險在金融危機沖擊期間具有較強的非常態(tài)波動現(xiàn)象,大型商業(yè)銀行的流動性風險波動較小,而小型商業(yè)銀行的流動性風險波動較大。
[Abstract]:Based on the daily stock price fluctuation of 12 Chinese listed commercial banks from September 25, 2007 to June 24, 2013, this paper constructs GARCH-LaVaR model to measure the risky value of liquidity risk adjustment of commercial banks. This paper improves the measurement method of the risk value Laworth VaR for the adjustment of the liquidity risk of commercial banks. Through GARCH simulation of daily return of 12 commercial banks, the liquidity adjustment in risk value of commercial banks is measured. The empirical analysis shows that the liquidity risk of commercial banks has strong abnormal fluctuations during the financial crisis, the liquidity risk of large commercial banks fluctuates less, and the liquidity risks of small commercial banks fluctuate more.
【作者單位】： 山西財經(jīng)大學財政金融學院;山西財經(jīng)大學;
【基金】：山西省高等學校優(yōu)秀青年學術(shù)帶頭人支持計劃(2012-10) 教育部人文社科規(guī)劃基金項目(11YJA790151、09YJA790131) 世界銀行山西農(nóng)村扶貧項目(K223001) 山西省哲學社會科學規(guī)劃項目(晉規(guī)辦字[2012]3號) 山西省軟科學項目(2011041002-03) 山西省人文社科重點學科基地項目(2011313)資助
【分類號】：F832.33

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本文編號：2091040