供應(yīng)鏈金融理論經(jīng)過十多年的發(fā)展,在緩解中小企業(yè)融資難的作用上得到國內(nèi)外學(xué)者的積極肯定。國內(nèi)外學(xué)者對其理論體系、運作模式與對其風(fēng)險評估做出了大量的研究,取得了豐碩的研究成果。但是在風(fēng)險評估方面,學(xué)者更多關(guān)注中小企業(yè)自身的風(fēng)險情況,缺少對供應(yīng)鏈的風(fēng)險度量研究,尤其是對供應(yīng)鏈中交點企業(yè)的風(fēng)險水平的研究仍然很少。本文基于此開展了對供應(yīng)鏈金融背景下企業(yè)的信用風(fēng)險進(jìn)行評價。本文選用我國通信行業(yè)的上市公司為研究樣本。通過對國內(nèi)外文獻(xiàn)的研究,尤其是對高頻次被引文獻(xiàn)的分析以及對供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)特點的研究,選取合適的指標(biāo)構(gòu)建供應(yīng)鏈金融背景下企業(yè)信用風(fēng)險評價體系。并利用熵權(quán)法實現(xiàn)對評價體系中指標(biāo)權(quán)重的確定,結(jié)合樣本公司的相關(guān)數(shù)據(jù)計算企業(yè)的財務(wù)水平。通過對企業(yè)日收益率的分布情況的分析,選擇合適的阿基米德Copula函數(shù)對不同企業(yè)組合與供應(yīng)鏈的整體風(fēng)險進(jìn)行研究,并著重對供應(yīng)鏈中交點企業(yè)的信用風(fēng)險進(jìn)行分析。研究結(jié)果表明,通過將供應(yīng)鏈整體納入考慮可以更加真實的實現(xiàn)對中小企業(yè)的信用風(fēng)險評價,中小企業(yè)的違約概率得到降低;是否對供應(yīng)鏈中交點企業(yè)提供資金支持很大程度上取決于與其相合作的公司的經(jīng)營情況;商業(yè)銀行在考慮開展供應(yīng)鏈...

【文章頁數(shù)】：66 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
Abstract
第一章 前言
    1.1 研究背景
    1.2 研究意義
        1.2.1 理論意義
        1.2.2 現(xiàn)實意義
    1.4 研究對象與研究目標(biāo)
    1.5 主要研究方法與創(chuàng)新點
        1.5.1 主要研究方法
        1.5.2 創(chuàng)新點
    1.6 文章內(nèi)容與技術(shù)路線圖
        1.6.1 文章內(nèi)容
        1.6.2 技術(shù)路線圖
第二章 國內(nèi)外文獻(xiàn)綜述
    2.1 供應(yīng)鏈金融理論國內(nèi)外文獻(xiàn)綜述
    2.2 供應(yīng)鏈金融風(fēng)險評價國內(nèi)外文獻(xiàn)綜述
第三章 供應(yīng)鏈金融融資模式分析
    3.1 供應(yīng)鏈金融的概念
    3.2 供應(yīng)鏈金融融資模式
        3.2.1 應(yīng)收賬款融資模式
        3.2.2 預(yù)付賬款融資模式
        3.2.3 存貨質(zhì)押融資模式
    3.3 供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的特點
        3.3.1 實現(xiàn)了銀行對企業(yè)情況的實時掌握
        3.3.2 供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)具有整體相關(guān)性
        3.3.3 融資風(fēng)險取決于核心企業(yè)
        3.3.4 供應(yīng)鏈金融抑制了逆向選擇問題的發(fā)生
    3.4 供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的違約相依性分析
第四章 研究方法的選擇
    4.1 熵權(quán)法
        4.1.1 熵權(quán)法理論原理
        4.1.2 熵權(quán)法理論的優(yōu)點
    4.2 Copula函數(shù)理論
        4.2.1 Copula函數(shù)原理
        4.2.2 二元阿基米德Copula函數(shù)
        4.2.3 N元阿基米德Copula函數(shù)模型
第五章 供應(yīng)鏈金融背景下企業(yè)信用評價模型
    5.1 供應(yīng)鏈背景下單一企業(yè)財務(wù)水平評價體系的構(gòu)建
        5.1.1 指標(biāo)選取原則
        5.1.2 建立供應(yīng)鏈金融企業(yè)財務(wù)水平評價指標(biāo)體系
        5.1.3 指標(biāo)體系中各指標(biāo)的說明
    5.2 確定指標(biāo)的權(quán)重與構(gòu)建單一企業(yè)財務(wù)水平評價模型
        5.2.1 評價指標(biāo)數(shù)據(jù)的提取
        5.2.2 指標(biāo)數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化處理
        5.2.3 計算評價指標(biāo)的熵值
        5.2.4 計算評價指標(biāo)的權(quán)重
        5.2.5 建立單一企業(yè)財務(wù)水平評價模型
    5.3 供應(yīng)鏈的信用風(fēng)險評價模型
        5.3.1 估計各企業(yè)日收益率的邊緣分布
        5.3.2 基于阿基米德Copula函數(shù)相關(guān)結(jié)構(gòu)的信用風(fēng)險度量模型
第六章 實證研究
    6.1 案例背景
    6.2 計算單一企業(yè)的財務(wù)水平
    6.3 計算供應(yīng)鏈的信用風(fēng)險水平
        6.3.1 估計各企業(yè)日收益率的邊緣分布
        6.3.2 供應(yīng)鏈的信用風(fēng)險評價
        6.3.3 結(jié)果分析
第七章 總結(jié)和展望
    7.1 總結(jié)
    7.2 展望
參考文獻(xiàn)
攻讀碩士學(xué)位期間發(fā)表論文情況
致謝



本文編號：3815205